本课程是高校金融、经济、管理等专业的核心课程。本课程面向有志成为证券投资、基金管理专业人才以及美国特许金融分析师(CFA)考生,旨在传授证券投资理论和实践操作技巧。
课程内容主要包括六大模块:模块一,证券和证券市场,主要介绍包括股票、债券、基金在内的证券投资工具;模块二,衍生证券分析,介绍远期、期货、期权和互换等金融衍生品等基本知识、定价及其应用。模块三,证券投资价值分析,从宏观、产业和公司三个角度把握证券的理论价值,并基于现金流折现模型等绝对估值法、市盈率等相对估值法分析股票内在价值。模块四,投资组合管理理论,介绍马科维茨资产组合理论、夏普的资本资产定价模型、罗斯的套利定价模型、法玛的有效市场假说以及行为金融学等投资学理论。模块五,固定收益证券,主要涉及债券定价,债券收益与风险度量,债券自身组合管理等。模块六,技术分析,介绍道氏理论、K线形态组合以及技术指标在投资过程中的用法。
1.完成线上所有视频内容的学习;线下课堂教学中参与提问、讨论、互评等活动。
2.完成课程视频中的各类测试题以及单元测试题、作业。
3.学期结束有线下期末考试。
1、桂荷发、吕江林,《证券投资理论与实务》,高等教育出版社,2016年。
2、张维,《证券投资学》,高等教育出版社,2015年。
3、博迪,《投资学》(第九版),机械工业出版社,2014年。
4、[美]威廉 F. 夏普,《投资学》(上、下)(中文版),中国人民大学出版社,1998年9月第一版。
5、[美]Robert. Shiller,《非理性的繁荣》,中国人民大学出版社(第二版),2008年。
6、刘姝威,《上市公司虚假会计报表识别技术》,经济学科学出版社,2002年。
7、[美]约翰.诺夫辛格,《投资心理学》(第2版),北京大学出版社,2005年。
8、霍文文,《证券投资学》(第三版),高等教育出版社,2008年3月。
9、Markowitz H.: Portfolio Section, Journal of Finance, 1952(7):77-91
10、Modigiani F.,M. Miller: The Cost of Capital, Corporation Finance, and the Theory of Investment, American Economic Review, 1958(48):261-297
11、Merton R.: The Theory of Rational Option Pricing, Bell Journal of Economics and Management Science, 1973(4):141-183
12、Sharpe W.: Capital Asset Prices:a Theory of Market Equilibrium under Conditions of Risk, Journal of Finance, 1964(19):425-442